幸福熟齡 - 從今開始，勾勒美好第二人生

像我這種四處代課教書的職業，叫做「流浪教師」，幾年下來，我的勞保資料上記錄著很多學校名稱；為增加收入，每天晚上跑補習班，到晚上10點才回家是常態。

曾經有人問我，為什麼不考正職老師？我的答案是「會損失時間複利效果」。

有此一說，科學家愛因斯坦（Albert Einstein）表示，「複利是世界上第8大奇蹟，複利的威力比原子彈還可怕。」如果想當正職老師，我要準備考教育學分班，必須先準備1年，然後修教育學程要再花2年，修畢之後還是要考正式老師，又不曉得考幾年。

就算這中間的過程我可以同時兼顧工作，但畢竟時間有限，可以工作賺錢的時間勢必被壓縮。同時我有房貸、車貸要還，收入如果減少，也許就沒有錢可以投資。不管怎麼算，都會得出「投資比較重要」的結論，所以我才繼續代課。

善用投資滾大資金，諾貝爾獎金源源不絕

諾貝爾獎金就是一個最好的例子。諾貝爾獎從1901年開始頒獎，由炸藥的發明者──瑞典化學家諾貝爾（Alfred Nobel）捐出了980萬美元成立基金會。

基金會的資金，限制投資於銀行存款及公債，靠著每年的收益用於支付獎金。成立之初，每年頒發5個獎項，分別是物理、化學、醫學、文學、和平；到了1969年，又增加了經濟獎。

最初每位得獎者的獎金約為3萬美元，到了1960年代，每位得獎者的獎金提高到7萬5,000美元，1980年代再度提高為22萬美元，近年來每位得主的獎金更已超過100萬美元。

稍微有一點算術基礎的人就知道，照這樣發錢下去，諾貝爾獎金應該早就破產倒閉了。

諾貝爾獎金在1953年的時候確實碰到一些問題，基金資產已經用掉了近2/3，只剩下300萬美元左右。

當時有一位基金理事，意識到投資報酬率對於資金累積的重要性，於1953年做出突破性的改變──更改基金章程，讓基金改投資優良公司股票，從此扭轉了諾貝爾基金的命運。

如今諾貝爾獎金還是約有50%的資金投資在股票上，靠著每年的投資收益就可以支付獎金。

投資就像馬拉松，堅持到底才會贏

投資管理不需要高深的學問，人們遇到的問題不是「不知道」，而是我們所知道的大多不是事實。

就以我個人來說，我沒有很完整的財管、經濟背景，也沒有什麼獨門密技，我只是養成了一般人不喜歡且無法做到的習慣而已；把平凡的事情做到好，就可以變得不平凡。

但反過來說，投資也可以說是很困難，因為「知道」不等於「做到」。我有太多的朋友半途而廢，沒有恆心和紀律執行下去；如果把投資股票當成是一場馬拉松，要跑完終點，靠的就是耐力。

縱使你有百米衝刺的能量，若不能堅持到終點也是枉然。一個女人要懷胎10月才能生下小孩，你不可能奢望女人懷孕後，1個月就生出小孩。有些事情就是需要時間，投資股票正是如此。

假設每月投資5,000元在年報酬率12%的股票上，40年後的資產會超過5,882萬元；每月投資1萬元在年報酬率12%的股票上，40年後的資產更會超過1億1,764萬元，這就是複利迷人的地方。

你可能會說，別傻了，誰會股票放40年？哪裡又有12%報酬率的股票？

第一點，股票要存10年或20年就要看自己的定力了，不能被市場上的雜音所干擾。

牛頓第一運動定律──「靜者恆靜，動者恆做等速度運動」，意思是說，萬物都會有「慣性」，在不受外力干擾時，物體會保持原有的運動狀態。

靜止的物體永遠會保持靜止，動者會持續在直線上做等速運動。投資也是一樣，當你決定要存股，就要養成慣性，不要輕易被外力影響而改變。

第二點，投資組合中，可能有些報酬率是5%，但有時候還是會出現二壘打（意謂漲幅2倍）、三壘打、全壘打的股票。長期投資在績優公司，要達到平均報酬率12%並不難，況且就算沒有12%，也比在銀行定存高很多。

以每月存5,000元和1萬元在定存，假設利率為1.5%，40年後的資產累積成果分別只有328萬元和657萬元。再強調一次，時間是上帝給每個人的恩賜，你我的時間都一樣。

先努力工作增加收入，再當好公司股東

愈晚存股，當然複利的效果愈晚顯現，自然應該用多一點的資金。存股不是什麼困難的事情，但許多人仍會失敗，我看過的例子都是意志不夠堅定，簡單地講，就是無法克服人性貪婪和恐懼的弱點。

本來存得好好的，但是當看到別人買到飆股，可能短期漲了10%或20%，他就會想要追；追高的後果不管是賺或賠，由於他投資股票的慣性已經改變，因此極有可能無法再嚴守紀律存股下去。

反之，對於套牢的股票，往往只等待解套，這樣也失去了長期存股複利的效果。

美國道瓊工業指數成立於1896年，成立之初不到100點；到了1966年漲到1,000點；到了2000年，漲到1萬點；2015年1萬8,000點（詳見圖1），股神巴菲特（Warren Buffett）說將來會漲到10萬點。

巴菲特是樂觀主義者，他在受訪時很少會說出悲觀的論點，他認為人類會進步，會為了追求更美好、更便利的生活而不斷創新，因此長遠來看，經濟會發展得更好。

所以當記者問到巴菲特如果不小心掉了1塊錢在地上，會不會撿起來？他說，他當然會撿起來。不只如此，他會連好朋友、世界首富比爾．蓋茲（Bill Gates）掉的1塊錢也撿起來，因為這1 塊錢又是另一個100億元的開始。

所以要想迅速累積財富，個人的經驗是要先努力工作，增加收入；再來就是當好公司的股東，讓他們幫你累積財富。

滾雪球的威力只有親身體驗才知道箇中滋味，一開始的時候真的很慢很慢，很磨人心志，但是到最後會鋪天蓋地、山搖地動。

(本文摘自《流浪教師存零股存到3000萬》，Smart智富出版，周文偉（華倫）著)